«Золотая виза» в Португалию за покупку паев инвестиционных фондов

Инвестиционный фонд — это финансовая организация, которая привлекает деньги инвесторов и вкладывает их в активы, например в жилую и коммерческую недвижимость, бизнес, фондовый рынок или промышленные объекты.

Фондами руководят управляющие компании. Сотрудники управляющей компании анализируют рынок, выбирают активы для инвестирования, управляют капиталом и сообщают инвесторам о результатах деятельности фонда.

Срок работы инвестиционного фонда закрепляется в уставе и, как правило, составляет от 6 до 10 лет. После закрытия фонда управляющая компания продает активы и распределяет полученную прибыль между инвесторами за вычетом комиссии.

Стратегия фонда закреплена в договоре. Управляющая компания обязана следовать этой стратегии — это обеспечивает предсказуемость и безопасность инвестиций.

Всю инвестиционную деятельность фондов в Португалии регулирует Комиссия по рынку ценных бумаг. Она выдает лицензии управляющим компаниям, контролирует их работу и выявляет возможные нарушения.

Чтобы получить одобрение для золотой визы в Португалию, фонд должен соответствовать следующим требованиям:

• иметь регистрацию в Комиссии по рынку ценных бумаг Португалии;
• вкладывать не менее 60% активов в португальские компании;
• установить срок владения паями не менее 5 лет.

Фонды по типам активов. Инвестиционные фонды различаются по составу портфелей, ожидаемой доходности и частоте выплаты дивидендов.

Фонды вкладывают деньги в 3 основных типа активов:

• жилую и туристическую недвижимость — апартаменты, виллы и отели;
• коммерческую недвижимость — офисные здания или супермаркеты;
• компании, которые работают в сферах альтернативной энергетики, здравоохранения и технологий.

В портфелях некоторых фондов может быть сразу несколько типов активов: например, 35% жилой недвижимости и 25% торговых объектов.

Большую часть денег португальские фонды инвестируют в активы в Португалии, а остаток вкладывают в международную недвижимость или фондовый рынок.

Инвесторы получают доход в виде дивидендов. Управляющая компания распределяет прибыль один раз в конце срока действия фонда либо ежегодно, спустя 2—3 года после начала работы фонда.

Фонды по типам сборов и комиссий. При покупке паев в некоторых фондах инвесторы уплачивают вступительный взнос — фиксированную сумму или 0,5—7% от суммы инвестиций. 

Большинство фондов также взимают комиссию за управление инвестициями — до 2,5% в год.

Фонды по ожидаемой доходности. Инвестиционные фонды зарабатывают от 3 до 15% в год. Доходность зависит от портфеля активов, модели управления, уровня риска, расходов и срока инвестиций. Более высокую доходность показывают фонды, которые вкладывают большую часть активов в недвижимость или акции. 

Комиссии за покупку, управление и продажу паев снижают чистую прибыль инвесторов.

Самые популярные фонды Португалии для ВНЖ

Расходы при инвестировании. Чтобы получить золотую визу в Португалию за инвестиции в фонды, заявители покупают паи на сумму от 500 000 €.

Инвесторы также уплачивают сборы фондов:

1. Вступительный взнос — от 0,5 до 7,5%, уплачивается при входе в фонд.
2. Комиссия за управление — от 1 до 2,5%, уплачивается ежегодно.
3. Вознаграждение за результат — минимум 10%, взимается при закрытии фонда.
4. Налоги — 14% от суммы дохода для налоговых резидентов Португалии, 0% — для нерезидентов.

Расходы при подаче заявления. Инвестор уплачивает сборы за каждого члена семьи:

• обработка заявления — 605 €;
• выпуск карты ВНЖ — 6045 €.

На каждого заявителя также необходимо оформить медицинскую страховку, которая обойдется в 400 € или больше на человека.

Для документов не на португальском языке нужно предоставить нотариально заверенный перевод. Услуги по переводу и заверке стоят от 500 до 1000 €.

Заявителям также необходимо оплатить поездку в Португалию для сдачи биометрии и подачи оригиналов документов.

Получить золотую визу в Португалию могут инвесторы, которые соответствуют следующим требованиям:

• старше 18 лет;
• без судимости и открытых уголовных дел;
• без долгов в Португалии;
• с легальным источником доходов за пределами Португалии;
• с медицинской страховкой.

Инвестор может включить в заявление на ВНЖ членов семьи: супруга или супругу, детей до 26 лет и финансово зависимых родителей.

Дети от 18 до 26 лет получают вид на жительство при условии, что они не состоят в браке, финансово зависят от инвестора и проживают с ним или учатся в вузе.

Чтобы подать заявление на ВНЖ в Португалии, инвесторам необходимо предоставить несколько типов документов.

Личные документы. Инвестор собирает документы на каждого члена семьи, который получает ВНЖ. К заявлению прикладывают:

• заграничный паспорт со сроком действия не менее 6 месяцев;
• подтверждение законного въезда в Португалию, например штамп в визе или отметку о въезде из страны Шенгенской зоны;
• фотографии, которые сделаны недавно и соответствуют требованиям к фото на визу в Португалию;
• справку об отсутствии судимости из страны постоянного проживания и других стран, в которых заявитель проживал более года;
• свидетельство о браке — при получении ВНЖ с супругой или супругом;
• свидетельства о рождении;
• медицинскую страховку, действительную на территории Португалии.

Подтверждение инвестиций. Чтобы показать выполнение инвестиционного условия, заявитель предоставляет:

• документы о покупке паев на сумму от 500 000 € в квалифицированном инвестиционном фонде Португалии;
• сертификат от управляющей компанией фонда с подтверждением, что фонд соответствует требованиям золотой визы в Португалию.

Финансовые документы. Заявителю на золотую визу необходимо доказать финансовую состоятельность. Для этого он прикладывает:

• банковские выписки или финансовые отчеты, которые подтверждают источник происхождения денег на инвестицию;
• налоговый идентификационный номер в стране проживания;
• португальский налоговый номер.

Основной заявитель и члены семьи также сдают отпечатки пальцев и фотографируются в отделении миграционной службы в Португалии.

Чтобы выбрать инвестиционный фонд, подходящий для золотой визы в Португалию, заявителю необходимо определить финансовые цели, допустимый уровень риска и срок инвестирования.

Принять взвешенное решение поможет анализ следующих факторов:

1. Финансовая цель: ожидаемый результат, например накопление капитала, получение стабильного дохода или сохранение вложенных денег, влияет на то, в какие активы должен инвестировать выбранный фонд.
2. Допустимый уровень риска: например, инвестиции в жилую недвижимость обычно менее рискованные, чем вложения в коммерческую недвижимость или бизнес.
3. Доходность фонда: хотя прошлые результаты работы фонда не гарантируют доходность в будущем, их анализ позволяет оценить потенциальную прибыльность инвестиций.
4. Комиссии и расходы: комиссии фонда снижают итоговую доходность, поэтому важно подобрать фонд с оптимальным соотношением потенциальной прибыли и комиссий.
5. Ликвидность фонда и налоги: если инвестор планирует продать паи до окончания работы фонда, необходимо оценить, насколько легко это сделать и какие налоги нужно уплатить.

Эксперты Иммигрант Инвест помогают инвесторам определить цели, оценить риски и подобрать подходящий фонд для получения ВНЖ в Португалии.

Согласно требованиям золотой визы в Португалию, заявителю необходимо владеть паями минимум 5 лет. Так как фонды работают от 6 до 10 лет, инвестор может продать паи досрочно или дождаться фазы изъятия инвестиций, в ходе которой фонд продает активы.

Фаза изъятия инвестиций длится от 1 года до 4 лет. В этот период инвесторы выводят деньги, уплатив при этом комиссии и налог на прибыль.

При досрочном выходе из фонда инвестор самостоятельно ищет покупателя. Некоторые фонды выкупают паи у инвесторов, но часто по сниженной цене. Кроме того, часть фондов удерживает комиссию за досрочную продажу паев, что дополнительно снижает доходность.

Если заявитель на ВНЖ в Португалии за инвестиции продаст паи фонда раньше чем через 5 лет, вид на жительство аннулируют.

1. Безопасность. Все фонды зарегистрированы в Комиссии по рынку ценных бумаг и находятся под контролем Центрального банка Португалии и управляющей компании. Налоговые органы Португалии также проводят налоговый аудит фондов. Эти меры гарантируют, что фонд и процесс инвестирования не нарушают законодательство страны.

2. Диверсификация. Фонды распределяют вложения между несколькими активами — это снижает инвестиционные риски. В некоторых фондах предусмотрены квоты, которые ограничивают долю конкретного актива в портфеле.

3. Высокая потенциальная доходность. Доходность фондов достигает 10% в год, что выше по сравнению с другими видами инвестиций. Например, средняя прибыльность инвестиций в недвижимость — от 1 до 4% в год.

4. Доверительное управление. Инвестору не нужно самостоятельно управлять вложениями — этим занимаются профессиональные управляющие. Достаточно выбрать фонд и перевести деньги.

5. Возможность получить ВНЖ и гражданство. Инвесторы, которые вкладывают деньги в паи португальских фондов, могут подать заявление на золотую визу в Португалию и получить статус резидента. 

Поддержание статуса резидента в течение 5 лет дает право претендовать на постоянный вид на жительство или гражданство.

Отсутствие контроля. При покупке паев инвестиционного фонда инвестор не управляет своими вложениями и зависит от решений управляющей компании фонда.

Часть прибыли уходит на комиссии. После закрытия фонда не вся прибыль распределяется между инвесторами. Управляющая компания может удержать до 20% от прибыли в качестве вознаграждения за результат.

Долгий срок инвестирования. Большинство фондов работают 6—10 лет. Инвестор может досрочно вывести деньги из фонда, но для этого нужно выполнить ряд условий, например, самостоятельного найти покупателя паев. 

Инвесторы, которые получили вид на жительство в Португалии за инвестиции, не могут продать паи раньше чем через 5 лет, иначе их статус аннулируют.

Сравнение инвестиций в паи фондов с другими опциями для получения золотой визы в Португалию

1. Чтобы получить ВНЖ в Португалии за покупку паев инвестиционных фондов, необходимо инвестировать минимум 500 000 €.
2. Средняя доходность инвестиций — от 3 до 10% в год.
3. При покупке паев в фонде инвестору необходимо уплатить вступительный взнос от 0,5 до 7,5%, в зависимости от фонда. Некоторые фонды не взимают такую комиссию.
4. Комиссия за управление составляет от 1 до 2,5% в год. В некоторых фондах комиссии за управление нет.
5. При закрытии фонда управляющая компания удерживает комиссию за результат. Сумма комиссии может достигать 20% от прибыли.
6. При получении золотой визы в Португалию инвесторам необходимо сохранять вложения не менее 5 лет. При этом большинство фондов работает от 6 до 10 лет, и более длительный срок инвестирования может увеличить прибыль.